匯通財(cái)經(jīng)APP訊——周三（11月9日）亞洲時(shí)段，現(xiàn)貨黃金窄幅震蕩，目前交投于1708美元/盎司附近，守住了隔夜大部分漲勢(shì)。周二紐約時(shí)段，金價(jià)頂破1680關(guān)口后快速拉升，最高觸及1716.79美元/盎司，為10月7日以來新高，也是100日均線阻力所在，一方面，上周美聯(lián)儲(chǔ)利率決議后，市場預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將放緩加息步伐，美元指數(shù)持續(xù)走弱，美債收益率下跌，給金價(jià)提供上漲動(dòng)能，另一方面，美國中期選舉投票陸續(xù)結(jié)束，初步數(shù)據(jù)顯示，國會(huì)控制權(quán)可能易主，也打壓美元，支撐金價(jià)；此外，金價(jià)在頂破10月11日高點(diǎn)1683.83阻力后，吸引更多買盤入場，大量空單止損被觸及，大量空單回補(bǔ)，助漲金價(jià)。

美元?jiǎng)?chuàng)逾一個(gè)月新低

周二美元指數(shù)下跌0.5%，盤中最低觸及109.36，為9月20日以來新低，也是連續(xù)三個(gè)交易日下跌，目前市場關(guān)于美聯(lián)儲(chǔ)政策迎來拐點(diǎn)的預(yù)期持續(xù)升溫，令美元面臨進(jìn)一步回調(diào)風(fēng)險(xiǎn)，有望給金價(jià)提供進(jìn)一步?jīng)_高機(jī)會(huì)。



CME“美聯(lián)儲(chǔ)觀察”：美聯(lián)儲(chǔ)12月加息50個(gè)基點(diǎn)至4.25%-4.50%區(qū)間的概率上升至56.8%（前一日為52%），加息75個(gè)基點(diǎn)的概率為43.2%。

紐約Heraeus Precious Metals高級(jí)交易員Tai Wong說，“看起來黃金和白銀有新買盤。我認(rèn)為，隨著美聯(lián)儲(chǔ)看似將在12月將加息步伐放緩至50個(gè)基點(diǎn)，美元正在回落。”

不過，美元指數(shù)在9月14日低點(diǎn)109.27附近還存在一定的支撐，失守該位置前，匯價(jià)仍處于高位震蕩走勢(shì)，仍需提防美元指數(shù)重拾漲勢(shì)的可能性。另外100日均線目前在109整數(shù)關(guān)口附近，該位置支撐也需要重點(diǎn)關(guān)注。

此外，市場還將關(guān)注本周美國10月份CPI數(shù)據(jù)，多數(shù)分析師認(rèn)為會(huì)通脹增速會(huì)略低于9月，但仍處于歷史較高位置，而且遠(yuǎn)高于美聯(lián)儲(chǔ)2%目標(biāo)，美聯(lián)儲(chǔ)雖然會(huì)放緩加息步伐，仍有極強(qiáng)進(jìn)一步加息需求，一些分析師在中長線仍然看漲美元，甚至認(rèn)為美元在中線仍留有頂破9月底創(chuàng)下的逾20年高點(diǎn)114.79附近助力的可能性，這可能會(huì)在中線限制金價(jià)的上漲空間。

聯(lián)邦基金期貨市場顯示，美國利率預(yù)計(jì)將在2023年6月達(dá)到5.117%的峰值。

OANDA高級(jí)市場分析師Ed Moya稱，“通脹會(huì)再緩和一些，但服務(wù)業(yè)可能不會(huì)讓我們消化的預(yù)期有所緩和，一旦我們完全消化了對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)政策收緊高峰期的預(yù)期，那么就會(huì)看到一個(gè)重大逆轉(zhuǎn)。很多人都想搶在這之前，他們一整年都試圖這么做，但卻一直備受打擊?！?br>
Moya指出，美聯(lián)儲(chǔ)在12月決策者開會(huì)時(shí)可能會(huì)加息50個(gè)基點(diǎn)，在明年2月再次加息50個(gè)基點(diǎn)，然后在明年3月會(huì)議上再加息25個(gè)基點(diǎn)，與其他貨幣的利率差異有利于美元走強(qiáng)。

AmeriVet Securities美國利率主管Gregory Faranello說：“我認(rèn)為美聯(lián)儲(chǔ)更關(guān)注環(huán)比數(shù)據(jù)，因?yàn)楦芊从钞?dāng)前的情況。盡管如此，我們預(yù)計(jì)通脹將在2023年保持在高位，我認(rèn)為美聯(lián)儲(chǔ)已經(jīng)很明確地指出了這一點(diǎn)?！?br>

美債收益率錄得近兩周最大跌幅

周二美債收益率大幅走弱，也受到美國中期選舉和美聯(lián)儲(chǔ)可能放緩加息部分的影響。

民主黨對(duì)美國國會(huì)的控制權(quán)在期中選舉中岌岌可危，民意調(diào)查和博彩賠率都顯示，共和黨人可能贏得眾議院的控制權(quán)，并可能贏得參議院控制權(quán)。

分析師說，這一潛在結(jié)果將導(dǎo)致國會(huì)政府分治，市場普遍認(rèn)為這一結(jié)果對(duì)債券市場有利。

紐約Evercore ISI的固定收益策略師Stan Shipley說：“現(xiàn)在市場普遍感覺，共和黨人將有一個(gè)美好的夜晚。這對(duì)債市來說是好事，意味著收益率將走低，因?yàn)閲鴷?huì)陷入僵局，大規(guī)模社會(huì)支出計(jì)劃不會(huì)獲得通過?！?br>
投資者預(yù)計(jì)，共和黨占多數(shù)席位，將削弱拜登推行擴(kuò)張性財(cái)政政策計(jì)劃的能力。

ING的分析師說，共和黨占多數(shù)，即使只是在一個(gè)議院，“表明一旦通脹得到控制，美聯(lián)儲(chǔ)就有責(zé)任向經(jīng)濟(jì)提供刺激，這是我們的基本情境預(yù)估，即從2023年下半年開始激進(jìn)降息?！?br>
截止收盤，10年期國債收益率跌8.6個(gè)基點(diǎn)，報(bào)4.1276%。30年期國債收益率下跌4.7個(gè)基點(diǎn)，報(bào)4.2661%。美國兩年期國債收益率下跌5.2個(gè)基點(diǎn)，至4.6737%。

關(guān)注地緣局勢(shì)

需要提醒的是，市場目前對(duì)地緣局勢(shì)的擔(dān)憂情緒有所緩和，因?yàn)槎頌跷磥磉M(jìn)行和談的可能性有所增加，盡管烏克蘭方面的和談門檻還比較高。

盡管烏克蘭周二否認(rèn)受到西方國家施壓與俄羅斯談判，總統(tǒng)澤連斯基堅(jiān)持只有俄羅斯放棄2月入侵以來占領(lǐng)的所有領(lǐng)土，才能進(jìn)行談判。

華盛頓郵報(bào)上周六報(bào)導(dǎo)稱，美國鼓勵(lì)烏克蘭表明愿意進(jìn)行談判。而周二也恰逢美國期中選舉，選舉結(jié)果可能考驗(yàn)西方對(duì)烏克蘭的支持。

澤連斯基周二重申了烏克蘭對(duì)和平談判的條件，包括恢復(fù)領(lǐng)土完整、遵守聯(lián)合國憲章、賠償戰(zhàn)爭造成的所有損失、懲罰每個(gè)戰(zhàn)爭罪犯、并保證日后不會(huì)再有類似行動(dòng)。

澤連斯基表示，烏克蘭曾多次提議在此條件下進(jìn)行會(huì)談，但俄羅斯總是以新的恐怖襲擊、炮擊或訛詐作為回應(yīng)。

克里姆林宮發(fā)言人佩斯科夫周一重申俄羅斯對(duì)談判持開放態(tài)度，但烏克蘭拒絕談判。俄羅斯當(dāng)局已表示，不會(huì)就其從烏克蘭吞并的領(lǐng)土進(jìn)行談判。

技術(shù)面短線偏多

日線級(jí)別，金價(jià)走勢(shì)明顯偏向多頭，MACD和KDJ金叉發(fā)散，金價(jià)在頂破了55日均、1680關(guān)口、10月11日高點(diǎn)1683.83和1807-1614.67跌勢(shì)的38.2%回撤位1687.90附近多重強(qiáng)阻力后，局部完成了向上破位，也如期迎來加速上漲，如果能夠頂破布林線上軌1717.12附近阻力，則有望進(jìn)一步試探61.8%回撤位1733.26附近阻力，9月份以來高點(diǎn)阻力也在該位置附近，如果進(jìn)一步上破，則增加中長線看漲信號(hào)。

鑒于金價(jià)目前收到布林線上軌和100日均線的雙重阻力壓制，隔夜?jié)q幅較大，短線也存在窄幅震蕩調(diào)整的可能性，短線留意1700關(guān)口附近支撐，失守該位置前，后市仍偏向多頭。1687.90和1680關(guān)口目前也已經(jīng)轉(zhuǎn)化為支撐位。



整體來看，短線基本面和技術(shù)面都略微偏向多頭，后市仍有進(jìn)一步?jīng)_高機(jī)會(huì)，漲向1733附近可能性較大，但目前金價(jià)遭遇100日均線和布林線上軌附近強(qiáng)阻力，而且市場普遍關(guān)注周四美國10月份CPI數(shù)據(jù)，該數(shù)據(jù)短線利空金價(jià)的可能性較大，過去三個(gè)交易日金價(jià)漲幅較大，短線金價(jià)也存在震蕩調(diào)整需求，關(guān)注1700關(guān)口和1687.90附近支撐，需要跌至1687.90下方，才能扭轉(zhuǎn)看漲預(yù)期，但目前這種可能性還比較低。

值得一提的是，11月8日，全球最大黃金ETF--SPDR Gold Trust持倉較上日增加2.89噸，當(dāng)前持倉量為908.38噸，是近8個(gè)交易日來首次增加，暗示專業(yè)投資者和中長線投資者已經(jīng)開始出現(xiàn)一些看漲預(yù)期。

此外，本交易日經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)依然較少，需要關(guān)注美聯(lián)儲(chǔ)官員的講話和美國中期選舉的進(jìn)一步消息。

熱點(diǎn)補(bǔ)充1：

【美國各州的期中選舉投票陸續(xù)結(jié)束，國會(huì)控制權(quán)可能易主】

美國人周二在競爭激烈的期中選舉中投下最后一票，此次選舉將決定共和黨是否贏得國會(huì)的控制權(quán)，若果真如此，將使共和黨有權(quán)在未來兩年內(nèi)阻止總統(tǒng)拜登的大部分議程。

出于對(duì)高通脹和犯罪問題的擔(dān)憂，選民們準(zhǔn)備迎來一個(gè)分裂政府的時(shí)代，盡管民主黨警告說，分裂的政府將使墮胎權(quán)受到侵蝕，民主準(zhǔn)則受到破壞。

35個(gè)參議院席位和所有435個(gè)眾議院席位都要改選。外界普遍認(rèn)為共和黨將獲得控制眾議院所需的五個(gè)席位。而參議院的席位目前是五五開，民主黨掌握著決定性的一票。參議院歸屬可能取決于賓夕法尼亞州、內(nèi)華達(dá)州、喬治亞州和亞利桑那州這四個(gè)選情難分高下的搖擺州。

隨著投票的進(jìn)行，美國官員表示，并未見到破壞選舉基礎(chǔ)設(shè)施的 “具體或可信的威脅”。

投票站從美東時(shí)間下午6點(diǎn)(北京時(shí)間周三上午7點(diǎn))陸續(xù)開始關(guān)閉，但在競爭激烈的州，其投票結(jié)果可能要幾天甚至幾周才會(huì)揭曉。

根據(jù)美國選舉項(xiàng)目的數(shù)據(jù)，超過4,600萬美國人在投票日之前通過郵寄或到投票站投了票，各州選舉官員提醒說，計(jì)算所有這些選票將需要時(shí)間。參議院的控制權(quán)可能要到12月6日喬治亞州可能出現(xiàn)的決選之后才會(huì)知道結(jié)果

在國會(huì)，共和黨若控制眾議院，將能夠阻止解決民主黨優(yōu)先事項(xiàng)的法案，如墮胎權(quán)和氣候變化。共和黨人還可以就美國債務(wù)上限問題進(jìn)行對(duì)決，這可能會(huì)撼動(dòng)金融市場。共和黨還可能對(duì)拜登的政府和家庭展開調(diào)查。

共和黨如果贏回對(duì)國會(huì)的控制權(quán)，將有權(quán)阻止對(duì)烏克蘭的援助，但分析人士稱，他們更有可能放緩或縮減國防和經(jīng)濟(jì)援助。

共和黨若控制參議院將掌握拜登的司法提名，包括任何最高法院的空缺，從而加劇人們對(duì)這個(gè)日益保守的最高法院的關(guān)注。

由于拜登的支持率下降，一些民主黨候選人刻意與白宮保持距離。周一是競選活動(dòng)的最后一天，拜登前往傾向民主黨人的馬里蘭州，而不是去一個(gè)搖擺州。

“今天是選舉日，美國。今天就發(fā)出你的聲音，”他在周二早上的一篇推文中說。拜登在特拉華州的提前投票中投了票。

在佛羅里達(dá)州投票的特朗普利用期中選舉，通過站臺(tái)和大型集會(huì)來保持熱度，并經(jīng)常暗示他要第三次參加總統(tǒng)大選。他在周一表示，他將在11月15日做出“重大宣布”。

路透/益普索本周的一項(xiàng)民調(diào)顯示，超過三分之二的美國人認(rèn)為國家正處于錯(cuò)誤的軌道上，只有39%的人認(rèn)可拜登的執(zhí)政方式。特朗普的民調(diào)也同樣低迷，在路透/益普索最近的另一項(xiàng)民調(diào)中，只有41%的受訪者表示對(duì)他持好感。

【熱點(diǎn)補(bǔ)充2：-歐洲央行高級(jí)決策者表示將繼續(xù)加息，即使經(jīng)濟(jì)受到影響】

歐洲央行兩位主要決策者周二表示，即使歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)受到影響，歐洲央行仍將繼續(xù)提高借貸成本，因?yàn)榉湃瓮浘痈卟幌聦⒏油纯唷?br>
歐洲央行一直在以創(chuàng)紀(jì)錄的速度上調(diào)利率，以使歐元區(qū)高達(dá)兩位數(shù)的通脹率回到其2%的目標(biāo)。央行引導(dǎo)投資者準(zhǔn)備迎接更多的加息行動(dòng)。

歐洲央行副行長德金多斯和德國央行行長暨歐洲央行管委納格爾表示，這涉及經(jīng)濟(jì)增長方面的成本。

“我將...盡最大努力確保我們歐洲央行管理委員會(huì)不會(huì)過早松懈，并繼續(xù)推進(jìn)貨幣政策正?；?-即使我們的措施會(huì)抑制經(jīng)濟(jì)發(fā)展，”納格爾在一次德國銀行業(yè)會(huì)議上表示，并補(bǔ)充說有必要大幅加息。

納格爾說，“因?yàn)樵谪泿耪呗浜笥谛蝿?shì)的情況下，整體經(jīng)濟(jì)成本會(huì)明顯提高?！?br>
德金多斯補(bǔ)充說，歐洲央行的政策將“減少包括消費(fèi)和投資在內(nèi)的總需求，但這是我們唯一可能的前進(jìn)道路，因?yàn)槭裁炊疾蛔鰰?huì)更糟”。

由于能源成本上升、全球需求疲軟和借貸成本上升，外界普遍預(yù)計(jì)歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)將在今年冬天出現(xiàn)萎縮。

德金多斯和納格爾都支持削減歐洲央行數(shù)萬億歐元債券持有量，這些債券是在過去10年通脹水平過低時(shí)積累起來的。

德金多斯說，這種所謂的量化緊縮(QT)必須“非常謹(jǐn)慎”地進(jìn)行，但可能會(huì)在歐洲央行仍在加息之際啟動(dòng)。

“我們將在12月討論QT的特征和時(shí)間表，其時(shí)間安排與利率正?；倪^程可能重疊，也可能不重疊，”德金多斯表示，并稱他個(gè)人認(rèn)為兩者并無先后順序。

市場預(yù)計(jì)歐洲央行將繼續(xù)加息至明年年中，最高利率將從目前的1.5%升至3%左右。

北京時(shí)間09:27,現(xiàn)貨黃金現(xiàn)報(bào)1707.62美元/盎司。