匯通財經(jīng)APP訊——交易商估算的結(jié)果顯示，大宗商品基金9月26日增加小麥、大豆、豆粕、豆油投機性凈多頭寸，增加玉米、投機性凈空頭寸。最近30個交易日，大宗商品基金增加小麥、玉米、豆油、投機性凈空頭寸,增加大豆、豆粕凈多頭頭寸。



計算方法：以上凈持倉數(shù)據(jù)=未平倉多頭合約-未平倉空頭合約，即數(shù)據(jù)為正則為“凈多頭持倉頭寸”，數(shù)據(jù)為負則對應“凈空頭持倉頭寸”，0則表示未平倉多頭與未平倉空頭相同。圖中數(shù)據(jù)為交易商預估的數(shù)據(jù)，與實際交易數(shù)據(jù)可能存在偏差。

芝加哥期貨交易所大豆期貨周二收盤上漲，連續(xù)第三個交易日收漲，因交易商在周五美國谷物庫存報告公布前調(diào)整倉位。CBOT 11月大豆SX3收盤上漲5美分，報1302.75美分/蒲式耳，交易區(qū)間內(nèi)的最高點和最低點均高于上一交易日。

芝加哥玉米期貨周三下跌，市場因全球供應量增加的預期以及本周晚些時候公布的美國政府庫存數(shù)據(jù)之前的倉位而下跌更多。

烏克蘭港口設施再度遭遇空襲以及全球需求復蘇的報道，芝加哥期貨交易所小麥期貨周二收盤漲跌互現(xiàn)。CBOT 12月軟紅冬小麥WZ3收盤價為589美分，與前一天結(jié)算價相同。該合約觸及596.75美分/蒲式耳的盤中高點，這是自9月18日以來的最高價格。
KC 12月硬紅冬小麥KWZ3下跌4美分，收于710.50美分/蒲式耳。MGEX 12月春小麥MWEZ3下跌2.50美分/蒲式耳，收于766.50美分/蒲式耳。

大豆

消息面

交易商正在關(guān)注美國農(nóng)業(yè)部周五將發(fā)布的美國谷物和油籽庫存報告。就大豆而言，平均預估庫存為2.42億蒲式耳，將創(chuàng)七年新低，比上年下降11.8%。該數(shù)字低于美國農(nóng)業(yè)部9月12日預計的2.5億蒲式耳。

美國農(nóng)業(yè)部周一晚間發(fā)布的每周報告顯示，50%的美國大豆作物被評為“良好”或“優(yōu)秀”，低于前一周的52%，是自2013年以來每年這個時候的最低水平。

根據(jù)GFS模型最新預測，未來15天，美國以產(chǎn)量計的20個主要大豆產(chǎn)區(qū)氣溫高于歷年同期平均水平。未來1-5天，降水總體低于同期平均水平，但在6天以上的預測中，這種情況得到一些緩解。



美國以產(chǎn)量計的20個主要大豆產(chǎn)區(qū)未來15天氣溫和降水偏差圖

根據(jù)GFS模型最新預測，未來15天，巴西以產(chǎn)量計的20個主要大豆產(chǎn)區(qū)氣溫高于歷年同期平均水平。未來1-5天，降水總體低于同期平均水平。溫暖干燥的天氣將有利于巴西全國各地的種植進展。


巴西以產(chǎn)量計的20個主要大豆產(chǎn)區(qū)未來15天氣溫和降水偏差

技術(shù)面：CBOT大豆可能升至1313.50至1321美分/蒲式耳區(qū)間

根據(jù)相關(guān)分析，芝加哥期貨交易所（CBOT）的大豆期貨合約可能上升至1313.50至1321美分/蒲式耳價格區(qū)間。該合約的價格已在較低的1281.75美分/蒲式耳附近找到強勁支撐。從8月8日的低點1282.25美分/蒲式耳開始的反彈情況持續(xù)了15個交易日，并在8月28日達到了較高的1409.50美分/蒲式耳。

如果這種反彈的力量變?nèi)?，可能會使價格向1313.50美分/蒲式耳至1321美分/蒲式耳區(qū)間發(fā)展。這個預測也在下跌通道中得到了確認。需要注意的是，如果價格跌破1301.25美分/蒲式耳的支撐位，可能會開啟通往更低的價格區(qū)間，也就是1288.75美分/蒲式耳至1293.75美分/蒲式耳的通道。

玉米

消息面
南美洲充足的玉米供應以及美國有記錄以來第二大玉米產(chǎn)量對價格構(gòu)成阻力。

美國玉米狀況評級有所改善，53%的作物被評價為良好至優(yōu)秀，這個數(shù)字高于此前的52%。根據(jù)分析師的平均預期，這兩種作物的評級在未來幾周不會有任何變化。

作物提前成熟的情況凸顯了干旱天氣的影響。截至周日，美國70%的玉米作物已經(jīng)成熟，這個比例高于過去五年平均水平的60%。與此同時，73%的大豆作物正在落葉，這是作物成熟的標志，這一數(shù)字也遠高于過去五年平均水平的62%。

美國農(nóng)業(yè)部表示，截至9月19日，位于干旱地區(qū)的美國玉米產(chǎn)量比例從前一周的54%上升至58%。而在一年前，只有34%的農(nóng)作物產(chǎn)自這些地區(qū)。

美國農(nóng)業(yè)部在每日報告系統(tǒng)中說，墨西哥購買了1,661,160噸美國玉米。

交易商正在等待美國農(nóng)業(yè)部周五發(fā)布的季度谷物庫存數(shù)據(jù)，他們在報告發(fā)布前調(diào)整了頭寸。

技術(shù)面：CBOT玉米期貨或?qū)q幅擴大至4.89美元

CBOT 12月玉米CZ3或?qū)q幅擴大至每蒲式耳4.89美元，受c浪反彈推動。該合約突破了下跌通道上沿，意味著從5.06-1/4美元開始的下行趨勢將發(fā)生逆轉(zhuǎn)。

預測分析顯示目標位為4.89美元，而從5.06-1/4美元向下的回撤分析顯示類似的目標位為4.87美元。當玉米突破當前阻力位4.83美元時，這些目標將得到確認。

支撐位在4.79-1/2美元，跌破該位之后可能會跌向4.73-3/4美元。

小麥

消息面

9月份是農(nóng)作物生長的關(guān)鍵月份，由于炎熱干燥的天氣限制了產(chǎn)量，澳大利亞小麥產(chǎn)量可能進一步下降，有可能導致全球供應吃緊。

烏克蘭官員稱，烏克蘭港口基礎設施和糧食儲存設施周二再度襲擊。盡管襲擊引發(fā)了對未來供應的擔憂，但來自俄羅斯的充足小麥供應抑制了價格。

歐洲貿(mào)易商表示，據(jù)信突尼斯國家谷物機構(gòu)已購買了約10萬噸軟質(zhì)小麥和5萬噸動物飼料大麥，這些原料將在國際招標中從可選產(chǎn)地采購。

知情人士的稱，埃及正在就通過政府間協(xié)議購買100萬噸俄羅斯小麥進行談判。

在美國農(nóng)業(yè)部周五發(fā)布報告之前，分析師預計2023-24年美國全麥產(chǎn)量為17.29億蒲式耳。美國農(nóng)業(yè)部8月份的產(chǎn)量預計為17.34億蒲式耳。

美國農(nóng)民已經(jīng)開始播種將于2024年收獲的美國冬小麥作物。根據(jù)美國農(nóng)業(yè)部的報告，冬小麥播種工作已完成了26%，這一數(shù)字低于分析師平均預期的27%和過去五年平均水平的29%。就2023年春小麥作物而言，收獲工作已完成96%，這一比例與過去五年平均水平持平，但低于分析師平均預期的97%。

技術(shù)面：CBOT小麥可能測試阻力595.74的阻力位

CBOT 12月小麥WZ3可能會測試每蒲式耳595.75美分的阻力位，突破該阻力位可能會漲至601.25美分至610.25美分的區(qū)間。

該合約預計將處于572.75美分的C浪上，可能會進入595.75美分至610.25美分的寬區(qū)間。

支撐位為591.50美分，跌破該支撐位可能會打開通往581.50美分至587美分區(qū)間的通道。