接下來的一周，全球金融市場將迎來一系列重大事件，美聯(lián)儲會議紀(jì)要的公布、美國9月通脹數(shù)據(jù)以及大型銀行的財報都成為投資者矚目的焦點。美股在高位徘徊，未來的走向取決于這些關(guān)鍵數(shù)據(jù)的表現(xiàn)。此外，亞太市場的回歸、特斯拉的重要活動、黃金的避險需求和油價的地緣政治風(fēng)險，也將在推動市場波動中扮演重要角色。

美國股市

在即將到來的一周里，投資者的焦點將集中在幾項關(guān)鍵事件上，包括美聯(lián)儲會議紀(jì)要的公布、9月美國通脹數(shù)據(jù)的發(fā)布以及摩根大通等大型銀行的財報。這些將為市場提供重要的經(jīng)濟線索，尤其是在當(dāng)前美股估值高企的背景下，投資者將評估美股是否能夠繼續(xù)維持高位，以及美國經(jīng)濟能否實現(xiàn)軟著陸。

美聯(lián)儲動態(tài)：美聯(lián)儲的多位高層官員將發(fā)表講話，其中包括明尼阿波利斯聯(lián)儲主席卡什卡利、亞特蘭大聯(lián)儲主席博斯蒂克和圣路易聯(lián)儲主席穆薩萊姆。最值得關(guān)注的是周四的美聯(lián)儲貨幣政策會議紀(jì)要，這可能為未來的貨幣政策走向提供更多細(xì)節(jié)。

企業(yè)方面：摩根大通、富國銀行和貝萊德等金融巨頭將拉開新一輪財報季的序幕。分析師將重點關(guān)注這些公司是否能在高估值的美股市場中，繼續(xù)交出亮眼的業(yè)績表現(xiàn)。標(biāo)普500指數(shù)的遠(yuǎn)期市盈率接近21.5倍，遠(yuǎn)高于長期平均水平15.7倍。分析師表示，盈利增長是支撐美股估值的關(guān)鍵因素，如果盈利不及預(yù)期，可能會給市場帶來調(diào)整壓力。

Allspring Global Investments高級投資組合經(jīng)理Bryant VanCronkhite表示，銀行業(yè)績?yōu)榻?jīng)濟提供了重要的視角，包括違約狀況和貸款需求。

隨著對美國經(jīng)濟軟著陸的預(yù)期進(jìn)一步增強，華爾街分析師的樂觀情緒更加濃郁。高盛首席美國股票策略師David Kostin表示，考慮到對2025年利潤增長的預(yù)期，將標(biāo)普500指數(shù)的12個月目標(biāo)位從6000點上調(diào)至6300點。

另外，特斯拉股價的未來走勢與10月10日的Robotaxi Day息息相關(guān)，投資者密切關(guān)注特斯拉是否能通過Robotaxi穩(wěn)固其“AI公司”的定位，并期待新車型Model 2的推出。盡管特斯拉首席信息官Nagesh Saldi在活動前夕宣布離職，市場依然對Robotaxi Day充滿期待。特斯拉股價自4月5日宣布活動以來上漲近50%，但能否繼續(xù)攀升，將取決于馬斯克在這場關(guān)鍵活動上的表現(xiàn)。

亞太市場

A股市場10月8日(星期二)起開市，市場萬眾矚目。

A股開盤后，北向資金流入，港股市場有望繼續(xù)走高。值得注意的是，周五，因重陽節(jié)，中國-香港交易所休市一日，南、北向交易關(guān)閉。

日本股市方面，分析稱，巴菲特再發(fā)日元債券或在為增持日股募集資金，日股本周有望繼續(xù)因“股神”回歸得到提振。今年早些時候，巴菲特對日本五大商社的投資曾推動日經(jīng)225指數(shù)創(chuàng)下紀(jì)錄新高。這次，巴菲特的目標(biāo)或是金融和航運股。

黃金走勢

由于全球地緣政治緊張局勢，黃金市場繼續(xù)受到支撐。盡管美聯(lián)儲的降息預(yù)期有所減弱，但避險需求仍然強勁，推動黃金保持堅挺。分析師預(yù)計，未來一周黃金價格將繼續(xù)受到經(jīng)濟數(shù)據(jù)和地緣政治局勢的雙重影響。技術(shù)面來看，黃金價格目前在2630美元至2675美元區(qū)間波動，市場正等待可能推動突破的催化劑，如美國CPI數(shù)據(jù)和美聯(lián)儲官員的講話。

獨立貴金屬分析師Jesse Colombo指出，盡管金價尚未突破2700美元，但投資者持續(xù)逢低買入的事實表明，黃金牛市依然強勁。隨著全球地緣政治不確定性增加，加上美聯(lián)儲的新一輪寬松政策，全球流動性上升進(jìn)一步提升了黃金的吸引力。

油價走勢

在石油市場方面，投資者密切關(guān)注以色列可能對伊朗采取的報復(fù)行動。如果中東局勢進(jìn)一步升級，油價可能繼續(xù)上漲。近期，由于拜登試圖勸阻以色列攻擊伊朗的石油設(shè)施，油價有所回落。摩根大通的分析師認(rèn)為，美國在未來一段時間內(nèi)不太可能支持以色列攻擊伊朗石油設(shè)施，但如果局勢繼續(xù)惡化，油價可能受到大幅波動。

此外，石油經(jīng)紀(jì)商PVM的分析師Tamas Varga警告稱，若局勢升級，伊朗的代理人可能會針對沙特等中東產(chǎn)油國展開攻擊。盡管沙特與伊朗之間的緊張關(guān)系有所緩和，但局勢依然脆弱。

能源分析師預(yù)計，如果以色列襲擊伊朗的重要石油港口，國際油價可能瞬間飆升5%。盡管歐佩克+有足夠的閑置產(chǎn)能，但大部分位于中東海灣地區(qū)，若沖突升級，這些產(chǎn)能也可能受到影響。

匯市

在匯市方面，美元兌日元近期表現(xiàn)強勁，隨著美國CPI數(shù)據(jù)發(fā)布，美元可能繼續(xù)攀升。相對強弱指數(shù)（RSI）顯示，美元兌日元的上升勢頭強勁，短期內(nèi)可能突破147，并有望進(jìn)一步升至149.25。同時，英鎊面臨壓力，主要因為英國央行行長貝利表示，若通脹繼續(xù)取得進(jìn)展，央行可能采取更激進(jìn)的降息措施。市場目前普遍預(yù)計英央行將在11月降息25個基點，12月再次降息的可能性為65%。

此外，澳洲聯(lián)儲和新西蘭聯(lián)儲的政策動態(tài)也將影響市場走向。下周，新西蘭聯(lián)儲預(yù)計將降息50個基點，可能進(jìn)一步引發(fā)紐元的波動。如果新西蘭聯(lián)儲采取更加激進(jìn)的寬松政策，紐元可能在短期內(nèi)表現(xiàn)疲軟。

重要數(shù)據(jù)

本周將發(fā)布一系列重要的經(jīng)濟數(shù)據(jù)，其中包括周一的歐元區(qū)8月零售銷售月率，周二的美國9月NFIB小型企業(yè)信心指數(shù)，周三的英國8月CPI月率和零售物價指數(shù)月率，以及美國的EIA原油庫存數(shù)據(jù)。最受關(guān)注的是周四美國9月CPI數(shù)據(jù)，分析師預(yù)計核心CPI可能高于預(yù)期，進(jìn)一步增強市場對美聯(lián)儲繼續(xù)降息的預(yù)期。

周四(10月10日)的美國CPI數(shù)據(jù)將特別關(guān)鍵，預(yù)計該數(shù)據(jù)可能同比增長2.36%，環(huán)比增長0.15%，略高于市場預(yù)期。如果CPI數(shù)據(jù)顯示出持續(xù)的通脹壓力，可能會推動美元進(jìn)一步走強，尤其是兌日元的匯率。

周一，歐元區(qū)8月零售銷售月率；

周二，美國9月NFIB小型企業(yè)信心指數(shù)；

周三，英國8月CPI月率、英國8月零售物價指數(shù)月率；美國至10月4日當(dāng)周EIA原油庫存；

周四，美國9月未季調(diào)CPI年率、月率；美國至10月5日當(dāng)周初請失業(yè)金人數(shù)；

周五，英國8月三個月GDP月率、英國8月制造業(yè)產(chǎn)出月率；加拿大9月就業(yè)人數(shù)；美國9月PPI年率、月率；美國10月一年期通脹率預(yù)期初值、美國10月密歇根大學(xué)消費者信心指數(shù)初值；

重要事件

以色列可能對伊朗石油設(shè)施采取的報復(fù)行動正成為市場關(guān)注的焦點。衛(wèi)星圖像顯示，由于擔(dān)心以色列的反擊，許多油輪已經(jīng)撤離了伊朗的哈格島石油港口，該港口處理了伊朗90%的原油出口。如果伊朗的石油基礎(chǔ)設(shè)施遭到襲擊，全球約4%的石油供應(yīng)將受到影響，油價可能迅速飆升5%或更多。

此外，分析師還警告，如果局勢升級成全面戰(zhàn)爭，伊朗及其代理人可能將目標(biāo)鎖定其他產(chǎn)油國的能源基礎(chǔ)設(shè)施，進(jìn)一步推高油價。